经济观察网 记者 王涵 8月28日，交通银行发布2020上半年业绩报告，在疫情冲击、主动让利、增厚拨备等多因素叠加影响下，报告期内集团实现净利润（归属于母公司股东）人民币365.05亿元，同比减少14.61%；不良贷款率1.68%，较上年末上升0.21个百分点。

截至6月末，交行资产总额达人民币10.67万亿元，同比增长7.72%；净经营收入1269.59亿元，同比增长7.31%，其中，利息净收入和手续费及佣金净收入同比分别增长5.41%和5.00%。

值得一提的是，这也是今年首份国有行业绩中报，也是交行自新任行长上任后首次披露的成绩单。上半年受困于疫情，包括交行在内的整体银行业一直向实体经济让利，做强普惠金融。

净利承压，增厚拨备根基和不良处置

面对上市以来利润首次负增长的原因何在，未来业绩能否探底回升的疑问，交行副行长郭莽在当天业绩发布会上表示，“虽然目前阶段净利润的表现将继续承压，但整体财务指标会更加健康，抗风险能力会更强。”

截至目前交行仍未对年初制定的净经营收入增长计划作出任何调整。该行将继续严格准确地反映资产质量，加大不良处置力度，增强风险弥补能力，逐步实现风险出清见底。

记者从业绩报中查阅到，交行纾困实体经济下了“血本”，通过降低贷款利率、减免客户收费、延期还本付息等“逆周期”支持手段，累计为实体经济让利约140亿元。同时，一手严控新增，一手出清存量，着力增强风险抵补能力，加大不良处置力度。

报告期末，集团客户贷款余额57295亿元，较年初增加4252亿元，接近去年全年投放水平。其中，普惠“两增”口径贷款余额2147.20亿元，较年初增加507.69亿元，增幅30.97%；普惠小微综合融资成本下降85个基点，湖北地区下降136个基点。

实体经济向金融领域传导的滞后效应逐渐显现，不良贷款处置和资本消耗压力持续加大。

交行的具体应对方式是，按月滚动排查、精准锁定疫情影响下新增风险客户，加强风险监测与计量成果应用，实现可疑交易、客户风险评级、特殊名单预警结果的集中处理，加大清收保全力度。报告期内，共处置不良贷款343亿元，同比增加25%。提前增厚拨备根基，报拨备支出335亿元，同比增加55.4%。

在零售业务方面，交行首席风险官张辉在发布会上分析：“疫情暴发给交行带来的冲击，一方面体现在以信用卡为代表的消费贷款上，这部分风险率先暴露。上半年交行新发生不良额中，信用卡业务的不良约占26%，随着新发卡政策和策略模型进一步优化，卡业务不良从6月份开始出现回落，预计下半年信用卡新发生不良额将会落到以前水平。”

下半年净息差降幅可控

近年来，国有行出现息差见顶迹象，主要存在贷款利率下行压力，资金利率低位运行不断向贷款端传导；存款竞争态势激烈，进一步推升存款负债成本。

以交通银行数据显示，上半年交行的净息差小幅收窄至1.53%，同比下降了5个基点，其中二季度净息差是1.52%，环比下降3个基点。上半年该行资产端收益率同比下降了22个基点。负债端则得益于市场利率下行和强化负债成本管控，负债成本率也出现了较大幅度下降，上半年成本率同比下降19个基点。

对于未来息差的趋势，郭莽表示，下半年净息差继续承压，但降幅可控。“虽然LPR利率下降的滞后影响仍在逐步显现，资产收益率仍有下行的压力，但交行的负债结构弹性还是有的，负债成本的下降也仍然有空间”。

“单从LPR转换这个工作看，对息差影响不大。其中，个人贷款中按揭贷款是主要组成部分。根据央行政策，转换前后利率不变。对于大部分已完成基准转换的公司贷款，我们积极通过与客户协商议价，基本实现了定价平稳转换。”交行管理层表示，预计下一阶段存量贷款基准利率转换、LPR利率下降的影响将进一步显现，贷款收益率仍有下行压力。

记者获悉，交行将采取以下措施保持贷款收益率：一是优化资产结构，继续压降非银贷款和票据融资等低收益资产规模，持续提升实质性贷款占比。二是坚持零售转型导向，加大按揭贷款、信用卡贷款、个人消费贷和经营贷投放，提升高收益的零售贷款占比。此外，通过抓低成本负债、控高成本负债，对冲贷款收益率下行对息差的影响。

加快数字化转型

值得一提的是，交通银行金融科技公司交银金科正式开业，“未来将聚焦高端基础设施研发及人才供应、集团子公司业务应用研发、第三方客户服务与产品输出三大主业，加快产品研发，创造科技价值，赋能金融业务发展。”交通银行表示。

为提升金融服务重点领域、薄弱环节的能力，交行进一步加快数字化转型步伐，将普惠金融作为集团数字化转型的“主战场”。

此次半年报中，交行开辟了专栏介绍金融科技业务。据告显示，交行手机银行月度活跃客户数(MAU)较上年末增长19.55%，日活跃客户数(DAU)创历史新高，峰值达612.73万户，较2019年12月峰值增长30.74%。

财富管理综合化平台全面发力，交银基金手续费及佣金净收入同比增幅55%；交银理财产品规模超万亿，交银租赁拿下今年以来全球最大金额商船订单；交行管理的个人金融资产（AUM）上半年同比增速和增量均创近年新高。

郭莽也在业绩会上表示，推动金融科技能力在业务一线落实、落地，通过科技全面重塑经营管理，积极参与金融科技监管试点，推进金融科技创新项目建设，加快数据中台建设和监管数据建设，健全行内外数据交互机制，持续释放深化改革的红利。